|
|
3260 |
1. Источники собственных средств (ИС) (тыс. руб.) |
4060 |
|
|
2. Оборотные активы (ОА) (тыс. руб.) |
1930 |
2. Кредиты и заемные средства (КЗС) (тыс. руб.) |
1130 |
|
|
- запасы и затраты (ЗЗ) (тыс. руб.) |
1060 |
- долгосрочные кредиты и займы (ДК) (тыс. руб.) |
0 |
|
|
- дебиторская задолженность (ДЗ) (тыс. руб.) |
385 |
- краткосрочные кредиты (КК) (тыс. руб.) |
300 |
|
|
- денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ДС) (тыс. руб.) |
485 |
- кредиторская задолженность (КЗ) (тыс. руб.) |
830 |
|
|
Баланс (Б) (тыс. руб.) |
5190 |
Баланс (Б) (тыс. руб.) |
5190 |
Таблица 14- Агрегированный баланс ООО «Подиум» (конец 2007г.)
АКТИВ
ПАССИВ
1. Внеоборотные активы (ВА) (тыс. руб.)
3360
1. Источники собственных средств (ИС) (тыс. руб.)
6668
2. Оборотные активы (ОА) (тыс. руб.)
7450
2. Кредиты и заемные средства (КЗС) (тыс. руб.)
4149
- запасы и затраты (ЗЗ) (тыс. руб.)
965
- долгосрочные кредиты и займы (ДК) (тыс. руб.)
0
- дебиторская задолженность (ДЗ) (тыс. руб.)
2792
- краткосрочные кредиты (КК) (тыс. руб.)
0
- денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (ДС) (тыс. руб.)
3700
- кредиторская задолженность (КЗ) (тыс. руб.)
4149
Баланс (Б) (тыс. руб.)
10818
Баланс (Б)
10818
Начало года
а) Наличие собственных оборотных средств
Ес = ИС-ВА- ЗЗ (5)
Ес = 4060-3260-1060 = -260
б) Наличие собственных оборотных и долгосрочных заемных средств
Еr = Ес +ДК = (ИС + ДК) – ВА (6)
Еr = -260 + 0 = -260
в) Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат
ЕΣ = Еr + КК = (ИС+ДК+КК) – ВА (7)
ЕΣ = -260 + 300 = 40
На конец года
а) Наличие собственных оборотных средств
Ес = ИС-ВА-ЗЗ (8)
Ес = 6668-3360-965 = 2343
б) Наличие собственных оборотных и долгосрочных заемных средств
Еr = Ес +ДК = (ИС + ДК) – ВА (9)
Еr = 2342 + 0 = 2343
в) Общая величина основных источников средств, для формирования запасов и затрат
ЕΣ = Еr + КК = (ИС+ДК+КК) – ВА (10)
ЕΣ = 2343 + 0 = 2343
Вывод: в соответствии с показателями обеспеченности запасов и затрат собственными и заемными источниками можно охарактеризовать ситуацию на начало года как “неустойчивое финансовое состояние”, т.к. запасы и затраты обеспечиваются за счет собственных оборотных средств и краткосрочных кредитов.
Финансовую ситуацию на конец года можно определить как “абсолютная устойчивость финансового состояния”- собственные оборотные средства обеспечивают запасы и затраты.
Далее нами был проведен расчет относительных показателей(таблица15).
Таблица 15- Относительные показатели ООО «Подиум» (2007г.)
Коэффициент
Порядок расчета
Значения
на начало года
на конец года
Автономии
ИС/Б
0,78
0,62
Соотношения заемных и собственных средств
(ДК+КК+КЗ)/ИС
0,28
0,62
Обеспеченности собственными средствами
Ес/ОА=(ИС-ВА)/ОА
0,02
0,31
Маневренности
Ес/ИС
0,01
0,58
Соотношения мобильных и мобилизованных средств
ОА/ВА
0,59
0,45
Имущества производственного назначения
(ЗЗ+ВА)/Б
0,83
0,4
Угрозы банкротства
(ОА-КК)/Б
0,31
0,69
Вывод:
Коэффициент автономии характеризует степень финансовой независимости от кредиторов. Существует мнение, что коэффициент автономии не должен снижаться ниже 0,5 - 0,6.
Для этого коэффициента практически не возможно установить нормативное значение. Нормальное значение для конкретного предприятия должно устанавливаться аналитиком. Чем выше это значение, тем выше устойчивость предприятия. С другой стороны, крайне низкое значении говорит о высоком финансовом риске. Считается, что при малом значении этого коэффициента невозможно рассчитывать на доверие к предприятию со стороны банков и других инвесторов.
Значение коэффициента автономии на начало года – 0,78, свидетельствует об увеличении финансовой независимости ООО «Подиум», что позволяет привлекать дополнительные средства. На конец года коэффициент автономии – 0,62, он меньше по сравнению с началом года - это вызвано увеличением кредиторской задолженности, но это выше порогового значения, что дает гарантии погашения предприятием своих обязательств. Коэффициент показывает, долю собственных средств во всех источниках предприятия. Фактически, значение этого показателя рассчитывается при анализе структуры баланса. К основным факторам, влияющим на данный показатель, относятся:
1) срок деятельности предприятия (структура пассивов на начальном этапе работы предприятия);
2) особенность отраслевой принадлежности (чем более капиталоемкий технологический процесс, тем выше нормальное значение данного показателя);
3) спрос на продукцию;
4) показатели оборачиваемости;
5) показатели ликвидности.
Значение коэффициента соотношения заемных и собственных средств показывает зависимость от внешних источников средств. Коэффициент на начало года (0,28) и конец года (0,62) соответствуют нормальному ограничению, но коэффициент на конец года увеличился, что говорит о большей зависимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов (в нашем случае – кредиторской задолженности).
Этот коэффициент характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости. Значение коэффициента обеспеченности собственными средствами увеличилось с 0,02 до 0,31, это говорит о том, что финансовое состояние предприятия улучшилось. Это дает большие возможности проведения финансовой независимости.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17
При использовании материалов активная ссылка на источник обязательна.