Наибольший удельный вес в заемных средствах занимает кредиторская задолженность 73,19 %, что делает необходимым проведение анализа состава и структуры кредиторской задолженности (табл. 2).
Таблица 2
Анализ состава и структуры кредиторской задолженности ФГУП "ОМО им. П.И. Баранова" 2006 года
Показатели
Абсолютные величины, тыс. руб.
Удельный вес, %
Изменения
На начало года, тыс. руб.
На конец года, тыс. руб.
в абсолютных величинах в тыс. руб.
в удел. весах, %
В % к величинам на начало года
Кредиторская задолженность в том числе:
661669
1064115
100
402446
60,82
поставщики и подрядчики
77421
75910
11,70
7,13
-1511
-4,57
-1,95
задолжен. перед персоналом
28885
36450
4,37
3,43
7565
-0,94
26,19
задолжен. перед бюджетом
82044
96146
12,40
9,04
14102
-3,36
17,19
задолжен. по налогам и сборам
408155
468861
61,69
44,06
60706
-17,62
14,87
прочие кредиторы
65164
386748
9,85
36,34
321584
26,50
493,50
По данным табл. 2 видно, что кредиторская задолженность увеличилась по всем статьям, кроме задолженности перед поставщиками и подрядчиками.
Значительную долю в кредиторских обязательствах составляет задолженность перед бюджетом и внебюджетными фондами (44,06%). Следует отметить, что четверть задолженности - пени и штрафные санкции за просроченные платежи. К концу периода задолженность по налогам и сборам увеличилось на 14,87%.
Наибольший рост кредиторской задолженности (в 5 раз) произошел по статье прочие кредиторы.
Одним из важнейших критериев финансового положения предприятия является оценка его платежеспособности, под которой принято понимать способность предприятия рассчитываться по своим долгосрочным обязательствам. Следовательно, платежеспособным является то предприятие, у которого активы больше, чем внешние обязательства.
2.2 Внутренний анализ состояния активов
Способность предприятия платить по своим краткосрочным обязательствам называется ликвидностью. Иначе говоря, предприятие считается ликвидным, если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы. Основные средства, если только они не приобретаются с целью дальнейшей перепродажи, в большинстве случаев не могут быть источниками погашения текущей задолженности предприятия в силу, во-первых, своей особой функциональной роли в процессе производства, и, во-вторых, весьма затруднительных условий их срочной реализации.
Для предварительной оценки ликвидности предприятия привлекаются данные бухгалтерского баланса. Информация, отражаемая во II и III разделах актива баланса, характеризует величину текущих активов в начале и конце отчетного года. Сведения о краткосрочных обязательствах предприятия содержатся в III разделе пассива баланса.
Предприятие может быть ликвидным в большей или меньшей степени, поскольку в состав текущих активов входят разнородные оборотные средства, среди которых имеются как легкореализуемые, так и труднореализуемые для погашения внешней задолженности.
В то же время в составе краткосрочных пассивов могут быть выделены обязательства различной степени срочности. Поэтому одним из способов оценки ликвидности на стадии предварительного анализа является сопоставление определенных элементов актива и пассива меду собой. С этой целью обязательства предприятия группируются по степени их срочности, а его активы - по степени ликвидности (реализуемости). Так, наиболее срочные обязательства предприятия (срок оплаты которых наступает в текущем месяце) сопоставляются с величиной активов, обладающих максимальной ликвидностью (денежные средства, легкореализуемые ценные бумаги). При этом часть срочных обязательств, остающихся непокрытыми, должна уравновешиваться менее ликвидными активами - дебиторской задолженностью предприятий с устойчивым финансовым положением, легкореализуемыми запасами товарно-материальных ценностей и др.
Прочие краткосрочные обязательства соотносятся с такими активами, как дебиторы, готовая продукция, производственные запасы и др.
Баланс организации считается абсолютно ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:
А1 > П1
А2 > П2
А3 > П3
А4 < П4
В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют противоположный знак от зафиксированного в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.
Если неравенства начинают выполняться со второго, то в этом случае баланс ликвиден в текущем плане.
Если неравенства начинают выполняться, начиная с третьего, то имеется перспективная ликвидность.
Первые три неравенства означают, необходимость соблюдения правила ликвидности - превышения активов над обязательствами.
Ранжирование активов по степени убывания ликвидности и пассивов по степени возрастания срочности их оплаты представлены в таблице 3 и 4.
Таблица 3
Ранжирование активов и пассивов по данным ФГУП "ОМО им. П.И. Баранова" за 2006 год
Услов. обознач.
Ранжирование активов и пассивов баланса
Абсолютная величина, тыс. руб.
Изменение (+,-), тыс. руб.
На начало года
На конец года
А 1
Наиболее ликвидные активы
7113
42137
35024
денежные средства (260)
5392
41605
36213
краткосрочные финансовые вложения (250)
1721
532
-1189
А 2
Быстрореализуемые активы
113381
258824
145443
дебиторская задолженность до 12 месяцев (240)
прочие оборотные активы (270)
0
А 3
Медленно реализуемые активы (стр.210-216+140-стр.510 ф.5)
1055138
966423
-88715
запасы (210),
1060551
966677
-93874
за минусом расходов будущих периодов (216)
5835
481
-5354
долгосрочные финансовые вложения (140)
26409
227
-26182
за минусом вкладов в уставные капиталы других организаций (стр.510 ф.5)
25987
-25987
А 4
Труднореализуемые активы (стр190-140+510ф5+230)
1103418
1035932
-67486
внеоборотные активы (190)
1103839
1036159
-67680
за минусом долгосрочных финансовых вложений (140)
вклады в уставные капиталы других организаций (стр.510 ф.5)
25988
-25988
дебиторская задолженность более 12 месяцев (230)
Баланс
2279050
2303316
ПАССИВЫ
П 1
Наиболее срочные обязательства (стр.620)
кредиторская задолженность (620)
П 2
Другие краткосрочные обязательства (стр.610+660)
474626
389800
-84826
краткосрочные займы и кредиты (610)
прочие краткосрочные обязательства (660)
П 3
Долгосрочные обязательства (стр.590)
11773
197327
185554
П 4
Собственный капитал (стр.490+640+650+630-216-220)
1130982
652074
-478908
собственный капитал с учетом убытков (490)
1173019
666411
-506608
и НДС по приобретенным ценностям (220)
36202
13856
-22346
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13