Анализ следует начать с оценки размера и структуры положительного денежного потока, приведенный в таблице 18.
Из данных таблицы 18 видно, что в целом за исследуемый период положительный денежный поток сократился на 4,2% или на 2472 тысяч рублей. Такая тенденция обусловлена прекращением поступления денежных средств по финансовой деятельности в 2008-2009 гг. Поэтому в этом периоде поступления по текущей деятельности составили весь положительный денежный поток предприятия.
Таблица 18
Размер и структура положительного денежного потока (притока денежных средств)
Наименование показателя
2007 год
2008 год
2009 год
2009г. в % к 2007г.
тыс. руб.
%
тыс.руб.
Всего по текущей деятельности
50109
85,5
70118
100,0
56137
112,0
в т.ч. полученные от покупателей и заказчиков
47863
95,5
61579
87,8
50675
90,3
105,9
бюджетные субсидии
2246
4,5
4617
6,6
5240
9,3
233,3
прочие доходы
-
3922
5,6
222
0,4
х
Всего по финансовой деятельности
8500
14,5
в т.ч. от кредитов и займов
в. т.ч. банками
Всего по организации
58609
95,8
Необходимо также отметить, что по инвестиционной деятельности в ООО "Рассвет" не наблюдается никакого притока денежных средств. Денежный поток по текущей деятельности занимает наибольший удельный вес в структуре положительного денежного потока. В свою очередь денежные поступления от покупателей и заказчиков занимают наибольшую долю в поступлениях от текущей деятельности и в 2009 году составили 50675 тысяч рублей. При этом бюджетные субсидии занимают почти 10% от всего потока и увеличиваются в динамике за весь анализируемый период. Это обусловлено участием ООО "Рассвет" в федеральных целевых и отраслевых программах по развитию животноводства и растениеводства.
Так же не следует оставлять без внимания размер и структуру отрицательного денежного потока (таблица 19).
Таблица 19
Показатели размера и структуры отрицательного денежного потока (оттока денежных средств)
Наименование показателей
2009 год в % к 2007 году
тыс. руб
Израсходовано денежных средств по текущей деятельности, всего
56110
95,2
68736
56792
101,2
в т.ч. приобретение товаров, работ, услуг
41014
73,1
49131
71,5
32098
56,5
78,3
на оплату труда
10043
17,9
13687
19,9
14916
26,3
148,5
выплату дивидендов, %
2576
4,54
на расчеты по налогам и сборам
3145
5,3
3962
4920
8,7
156,4
командировочные расходы
3
0,01
4
7
в 2,3 раза
прочие
1905
3,2
1952
2,7
2275
4,0
119,4
Расходование денежных средств по финансовой деятельности, всего
2842
4,8
в т.ч. погашение кредитов и займов
58952
96,3
На основании полученных данных можно сделать вывод о том, что за исследуемый период в ООО "Рассвет" отток денежных средств сократился на 3,7%. Это вызвано снижением расходования денежных средств на приобретение товаров, работ, услуг с 69,6% в 2007 до 56,5% в 2009 году, которые занимают наибольшую долю в расходах по текущей деятельности. А расходы на оплате труда наоборот выросли и их доля на конец 2009 года составляет 26,3% от общей суммы текущих расходов.
Следует отметить, что расходы по финансовой деятельности в 2007-2008 годах сократились на 40,5% или на 1581 тысяч рублей. Такая тенденция обусловлена уменьшением выплат по погашению кредитов и займов. А в 2009 году этой статьи расходов нет вообще.
Обобщить получившиеся показатели можно в таблице 20.
Таблица 20
Показатели размеров денежных потоков в ООО "Рассвет" в тысячах рублей
Показатели размера денежного потока
2009 год в % к
Валовой денежный поток
-343
1382
-655
191,0
-47,4
Положительный денежный поток
80,1
Отрицательный денежный поток
82,6
-6001
-10,9
5658
Среднегодовой остаток денежных средств
462
981
1345
291,3
137,1
Из данных таблицы 20 следует, что валовой денежный поток предприятия в анализируемом периоде имеет отрицательное значение и на конец 2009 года составляет -655 тыс.руб. что обусловлено сокращением положительного денежного потока на 4,2% от уровня 2007 года и превышением отрицательного денежного потока.
Среднегодовой остаток денежных средств при этом значительно увеличился и в 2009 году составил 1345 тысяч рублей, что в 2,9 раза больше чем в 2007 году.
В процессе анализа денежного потока определяют основные показатели, характеризующие эффективность и интенсивность их использования. К основным показателям относятся: коэффициент достаточности денежных средств, коэффициент оборачиваемости денежных средств, продолжительность оборота, рентабельность среднего остатка денежных средств, рентабельность притока денежных средств.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15
