|
|
76245 |
+60745 |
|||
|
3.2 |
В том числе неходовые, залежалые |
12 |
– |
– |
– |
|
3.3 |
Итого имущество средней реализуемости (11–12) |
13 |
15500 |
76245 |
+60745 |
|
3.4 |
В %% к имуществу предприятия (13:16´100) |
14 |
35 |
65 |
+30 |
|
4 |
Труднореализуемое и неликвидное имущество |
15 |
– |
– |
– |
|
5 |
Всего имущества предприятия (5+9+13) |
16 |
44250 |
117058 |
+72808 |
Теперь составим таблицу, обобщающую данные о долговых обязательствах предприятия.
Таблица 3.5
Краткосрочные долговые обязательства предприятия, тыс. руб.
Состав краткосрочных долговых обязательств предприятия
№ стр.
На начало года
На конец года
Изменение (+;–)
А
Б
1
2
3
Краткосрочные кредиты банков (700)
1
–
–
–
Кредиты банков для работников (710)
2
–
–
–
Краткосрочные займы (720)
3
–
–
–
Кредиторская задолженность (730-830)
4
26 279
80 780
+54 101
Прочие краткосрочные пассивы
5
–
–
–
Всего краткосрочных долговых обязательств предприятия
6
26 679
80 780
+54 101
Зная и используя данные таблиц 3.4 и 3.5 рассчитаем коэффициенты ликвидности, результаты сведём в таблицу 3.6.
Таблицу 3.6
Коэффициенты ликвидности (платёжеспособности).
Показатели
№ стр.
На начало года
На конец года
Изменение (+;–)
А
Б
1
2
3
1. коэффициент абсолютной ликвидности (стр. 5 таб. 3.4 : стр. 6 таб. 3.5)
1
0,824
0,443
-0,381
2. коэффициент промежуточного покрытия ((стр. 5 + 9 таб. 3.4) : стр. 6 таб. 3.5)
2
1,08
0,51
-0,57
3. коэффициент текущей ликвидности ((стр. 5 + 9 + 12 таб. 3.4) : стр. 6 таб. 3.5)
3
1,66
1,45
-0,21
За отчётный период значение коэффициента абсолютной ликвидности значительно уменьшилось (на 0,381 единицы) и на отчётную дату составило 0,443 единицы. Это не очень хорошая тенденция, в целом ухудшающая платёжеспособность предприятия, тем более, что данный коэффициент хотя и не на много, но ниже теоретически допустимого уровня в условиях кризиса неплатежей (на начало года этот показатель был хорошим). Теперь вместо 82,4 % предприятие может немедленно погасить только 44,3 % своих краткосрочных заёмных обязательств, то есть значение показателя уменьшилось на 3,81 %.
Коэффициент промежуточного покрытия на начало года значительно превышал теоретически возможный показатель, но на конец отчётного года коэффициент уменьшился на 57 %. Если предприятие использует свою дебиторскую задолженность для покрытия краткосрочных долговых обязательств, то в отчётном периоде оно сможет покрыть 51 % платёжного дефицита.
Значение коэффициента текущей ликвидности незначительно уменьшилось с 1,66 единиц до 1,45 единиц.. Несмотря на от, что теоретически определённый показатель выше, всё-таки показатель предприятия не вышел за критическую отметку равную единице.
Таким образом, ПКП «Арника» пока ещё платёжеспособно, хотя за анализируемый период возникли негативные тенденции, особенно в плане финансовой независимости.
Однако на практике, под влиянием изменения скорости оборота оборотных активов, изменения конъюктуры, отраслевых особенностей предприятия, уровня инфляции вполне удовлетворительными могут оказаться результаты деятельности и при значительно меньшем значении показателей платёжеспособности, и наоборот.
Поэтому кроме перечисленных выше характеристик необходимо определить скорость и время оборота оборотных активов в динамике, изменение которых оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия.
3.2.4. Показатели деловой активности ПКП «Арника».
В обобщённом виде формула для расчёта показателей оценки деловой активности предприятия выглядит как отношение выручки от реализации к средней за период величине средств или их источников.
Коэффициенты деловой активности отражают скорость оборота средств, которая непосредственно влияет на платёжеспособность.
Анализ показателей деловой активности предприятия позволяет выявить следующие неблагоприятные тенденции: замедление кругооборота средств, увеличение производственных запасов, снижение спроса на товары и т. п.
Коэффициент оборачиваемости всех активов определяется как отношение выручки от реализации ко всей сумме активов.
Оа = В/SА
Чем выше объём реализации, тем эффективнее используются активы и быстрее оборачиваются.
Сумма всех активов включает долгосрочные активы, в том числе основные средства и текущие активы – оборотные средства, поэтому может быть рассчитана оборачиваемость основных фондов и оборотных средств в отдельности. На ПКП «Арника» основные фонды отсутствуют, поэтому оборачиваемость всех активов будет совпадать с оборачиваемостью текущих активов.
Коэффициент оборачиваемости запасов и затрат (материальных оборотных активов):
Озз = В/З
Коэффициент оборачиваемости средств в расчётах или дебиторской задолженности:
Одз = В/Зд
Среднегодовые остатки оборотных активов мы рассчитали по средней арифметической. Сумма активов на начало и конец года делится на два. Такой расчёт производится на начало отчётного периода и на отчётную дату. Среднегодовые остатки материальных оборотных активов и дебиторской задолженности рассчитываются по тому же принципу.
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала:
Окс = В/КС
Кроме показателей оборачиваемости оборотных активов и собственного капитала определяется также и время оборота в днях.
tа = Ат ´ Д : В, где
Д – число календарных дней в отчётном периоде;
В – выручка от реализации;
Ат – сумма текущих активов (или материальных активов, или дебиторской задолженности).
В таблице 3.7 приведена форма расчёта и анализа динамики показателей, оценивающих деловую активность предприятий.
Таблица 3.7
Расчёт показателей оценки деловой активности ПКП «Арника».
Показатели
№ стр.
На начало года
На конец года
Изменение (+;–)
А
Б
1
2
3
Выручка от реализации
1
104011
380930
+276919
Средние остатки оборотных активов, из них:
2
44250
80654
+36404
а) среднегодовые остатки материальных оборотных активов
3
15500
45873
+30373
б) среднегодовые остатки средств в расчётах
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20
При использовании материалов активная ссылка на источник обязательна.