К=А1+А2+А3/П1+П2 норм. >=2
Коэффициент ликвидности при мобилизации средств
К= Запасы /краткосрочные пассивы - доходы будущих периодов норм.0,5-0,7
Коэффициент общей ликвидности
К= А1+ 0,5А2+ 0,3А3/П1+ 0,5П2+ 0,3 П3 норм. >=1
Таблица 9 - Анализ показателей ликвидности
Показатели
Начало года
Конец года
Изменение абсол.
Норматив
Соответствие нормативу
Текущая ликвидность
-571
7057
+7628
Перспективная ликвидность
-
-12151
Кабсолют. ликвидности
0,01
0, 19
+0,18
0,2-0,25
Не соответствует
Ккритичной ликвидности
0,87
2,16
+1,29
0,7-0,8
Ктекущей ликвидности
2,86
3,3
+0,44
"2
соответствует
Кобщей ликвидности
0,84
0,81
-0,03
"1
К при мобилизации ср-в
2
1,13
-0,87
0,5-0,7
Расчеты:
Текущая ликвидность = (А1+А2) - (П1+П2)
Текущая ликвидностьн. г. = (27+3722) - (3645+675) = - 571
Текущая ликвидностьк. г = (1153+11974) - (5120+950) = 7057
Перспективная ликвидность = А3-П3
Перспективная ликвидностьк. г. =6849 - 19000 = - 12151
Кабсол. ликв. н. г. = 27/3645+675=0,01
Кабсол. ликв. к. г. = 1153/5120+950=0,19
Кбыстрой ликв-ти н. г. = 27+3722/3645+ 675= 0,87
Кбыстрой ликв-ти к. г. = 1153+11974/5120+950= 2,16
Ктекущей ликв-ти н. к. = 27+3722+8627/3645+675= 2,86
Ктекущей ликв-ти к. г. = 1153+11974+6849/5120+950= 3,3
Кобщей ликв-ти н. г. = 27+0,5*3722+0,3*8627/3645+0,5*675+0,3*4371=0,84
Кобщей ликв-ти к. г. = 1153+0,5*11974+0,3*6849/5120+0,5*950+0,3*19000=0,81
Кликв-ти при мобилизации н. г. = 8627/3645+675-0=2
Кликв-ти при мобилизации к. г. = 6849/5120+950=1,13
Вывод: Уровень абсолютной ликвидности хотя и вырос за отчетный период, но не соответствует нормативному значению, а 0,19 показывает, что предприятие в состоянии погасить за счет наиболее ликвидных активов лишь 19% краткосрочных обязательств.
Коэффициент критической ликвидности увеличился, но не соответствует нормативному значению и означает, что предприятие в состоянии погасить за счет наиболее реализуемых активов аж 216% краткосрочных обязательств.
Коэффициент текущей ликвидности увеличился до 3,3 и соответствует нормативу и говорит о том, что предприятие платежеспособно.3,3 означает, что на 1 рубль краткосрочных обязательств приходится 3,3 руб. текущих активов.
Так как коэффициент текущей ликвидности увеличился, делаем факторный анализ:
∆ К за счет изменения А1
∆ К= (А1.1 + А2.0 + А3.0/П1.0 + П2.0) - (А1.0 + А2.0 + А3.0/П1.0 + П2.0)
∆ К= (1153 +3722 + 8627/3645 + 675) - (27 + 3722 +8627 /3645 +675) = 0,26
∆ К за счет изменения А2
∆ К= (А1.1 + А2.1 + А3.0/П1.0 + П2.0) - (А1.1 + А2.0 + А3.0/П1.0 + П2.0)
∆ К= (1153 +11974 + 8627/3645 + 675) - (1153 + 3722 +8627 /3645 +675) = 1,91
∆ К за счет изменения А3
∆ К= (А1.1 + А2.1 + А3.1/П1.0 + П2.0) - (А1.1 + А2.1 + А3.0/П1.0 + П2.0)
∆ К= (1153 +11974 + 6849/3645 + 675) - (1153 + 11974 +8627 /3645 +675) = - 0,41
∆ К за счет изменения П1
∆ К= (А1.1 + А2.1 + А3.1/П1.1 + П2.0) - (А1.1 + А2.1 + А3.1/П1.0 + П2.0)
∆ К= (1153 +11974 + 6849/5120 + 675) - (1153 + 11974 +6849 /3645 +675) = - 1,58, ∆ К за счет изменения П2
∆ К= (А1.1 + А2.1 + А3.1/П1.1 + П2.1) - (А1.1 + А2.1 + А3.1/П1.1 + П2.0)
∆ К= (1153 +11974 + 6849/5120 + 950) - (1153 + 11974 +6849 /5120 +675) = - 0,15
Влияние факторов на изменение текущей ликвидности
Изменение
+ / -
А1
-0,26
А2
1,91
А3
-0,41
П1
-1,58
П2
-0,15
Сумма
-0,49
Финансовая устойчивость является важнейшим показателем финансово-экономической деятельности предприятия в условиях рыночной экономики. Финансово устойчивое предприятие своевременного выплачивает налоги в бюджет, взносы в соц. фонды, з/пл. работникам, дивиденды акционерам, а банкам гарантирует возврат кредитов и уплату% -ов по ним.
Таблица 10 - Анализ финансовой устойчивости
Наименование показателей
На начало года
На конец года
Изменение, +, -
1
3
4
1. Собственный капитал Всего 1.1 Капитал и резервы
1.2 Доходы будущих периодов
1.3 Нераспределенная прибыль
22741
17125
0
5616
37505
17124
20381
+14764
+14765
2. Внеоборотные активы
26092
42599
+16507
3. Наличие собственного оборотного капитала (п.1 - п.2)
-3351
-5094
-1743
4. Долгосрочные кредиты и заемные средства
19000
+19000
5. Наличие собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала (п. З+п.4)
13906
+17257
6. Долгосрочные кредиты и заемные средства
675
950
+275
7. Задолженность поставщикам
1175
3131
+1956
8. Общая величина собственного и заемного капитала
23416
57455
+34039
9. Общая величина запасов и НДС
1591
6849
+5258
10. Изменение (+), недостаток (-) собственного оборотного капитала для формирования запасов (п. З - п.9)
-4942
-11943
-7001
1 1. Изменение (+), недостаток (-) собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала для формирования запасов (п.5 - п.9)
+11999
12. Изменение (+), недостаток (-) общей величины собственного оборотного и заемного капитала для формирования запасов (п.8 - п.9)
21825
50606
+28781
1 3. Трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости
При анализе финансовой устойчивости проверим след. соотношение
Z<= (UС+КТ) - F
Z - запасы и затраты (стр.210 и 220)
UC - собственный капитал (Капитал и резервы + доходы буд. периодов)
КТ - долгосрочные обязательства (590)
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7
