Рефераты. Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженности

368

26. Труднореализуемые активы

А4=дебиторская задолженность+ +ОС

144838

223086

78248

27. Наиболее срочные обязательства

П1=кредиторская задолженность +прочие краткосрочные пассивы

17516

95100

77584

28. Краткосрочные пассивы

П2= краткосрочные средства (заёмные)

-----

29. Долгосрочные пассивы

П3=долгосрочные заёмныесредства

-----

30. Постоянные пассивы

П4=капитал и резервы

139876

210291

70415

Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее условие:

А1>=П1

А2>=П2

А3>=П3

А4<=П4

Оценка ликвидности активов

1 .Сумма хоз. средств, находящаяся в распоряжении предприятия

Итог баланса

150771

228389

77618

2 .Коэффициент абсолютной ликвидности

Ка/л=наиболее ликвидные активы/наиболее срочные обязательства

>=0,5

0,2

0,1

-0,1

3 .Коэффициент критической ликвидности

Ккр= наиболее ликвидные активы + дебиторская задолженность/наиболее срочные обязательства

>=1

0,2

0,1

-0,1

4 .Коэффициент текущей ликвидности

Ктл=оборотные активы/ наиболее срочные обязательства

>=2

0,5

0,3

-0,2

Горизонтальный анализ

Показатель

Отчетный период

Аналогичный период прошлого года

Отчетный в % к предыдущему

1.Выручка от реализации

2.С/с реализованных товаров и услуг

3.Валовый доход

4.Расходы периода

5.Прибыль/убыток от реализации

6.Сальдо операционных расходов

7.Прибыль/убыток от финансово – хозяйственной деятельности

8.Сальдо вне реализационных рез-тов

9.Прибыль/убыток отчётного периода

10.Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия

11.Нераспределённая прибыль/убыток отчётного периода

33228

26613

6615

------

6615

-323

6292

-55

6237

4233

29849

21957

7892

------

7892

-441

7451

13411

20862

19393

111,32

121,21

83,82

------

83,82

73,24

84,45

-0,41

29,9

21,83

ВЫВОД:

Состояние дебиторской и кредиторской задолженности оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия. Анализ и управление дебиторской задолженностью имеет особое значение в периоды инфляции, когда подобная иммобилизация собственных оборотных средств становится особенно невыгодной

Управление дебиторской задолженностью предполагает прежде всего контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что предприятие имеет в наличии денежных средств для оплаты своих обязательств в размере , недостаточном, чтобы погасить свою задолженность. То есть, всего наиболее ликвидных активов на конец отчётного периода 1587, а кредиторская задолженность 18098.из этого видно, что кредиторскую задолженность погасить не считается возможным. И даже если нам погасят дебиторскую задолженность, то это ничего не изменит, так как она очень мала.

Дебиторская задолженность снижается с 50 до 27 .

Общая рентабельность показывает, что предприятие с каждого рубля имущества имеет 3 копейки прибыли. Из них 2 копейки – это чистая рентабельность, а 1 копейка идёт на уплату налогов. Чистая рентабельность собственного капитала на начало года составляла 30 копеек с 1 рубля, а к концу отчётного периода уменьшилась на 26 копеек и составила всего 4 копейки. Рентабельность ОПФ составляет на конец периода 3 копейки с 1 рубля. Рентабельность продукции показывает, что предприятие имело на начало периода 30 копеек прибыли с 1 рубля, а к концу периода она уменьшилась на 10 копеек и составила 20 копеек прибыли с 1 рубля.

Оборачиваемость оборотных активов составила 62 дня или 5,9 оборотов за отчётный период, при этом запасы возвращаются на предприятие в виде выручки от реализации за 15 дней делая 24,5 оборотов.

Дебиторская задолженность оборачивается за 0,42 дня, делая, 863,06 оборотов. Сравнивая с началом года можно сказать, что предприятие сокращает продажи в кредит. Так как средний срок погашения дебиторской задолженности снизился на 0,2, то это оценивается положительно.

Закончив анализ оборачиваемости кредиторской задолженности, можно сделать вывод, что коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности уменьшился с 2,7 до 1,8. Это говорит о том, что у предприятия идёт рост покупок в кредит. Средний срок возврата долгов предприятия возрос с 135 до 203 дней.

Денежные средства поступают в виде доходов от продажи ценных бумаг за 21 день, делая 17,47 оборотов в год.

Коэффициент заёмных и собственных средств показывает, что идёт привлечение заёмных средств, что нежелательно для предприятия. На данном предприятии коэффициент заёмных и собственных средств начале отчётного периода составлял 0,08 , а к концу отчётного периода увеличился на 0,01 и составил 0,09. Однако этот коэффициент не превысил нормативного значения, которое должно быть меньше или равно 1, что говорит о том, что в принципе ещё можно привлекать заёмные средства.

Коэффициент имущества производственного назначения показал, что имущество в течении года увеличилось с 0,97 до 0,98.

Согласно проведённому горизонтальному анализу можно сказать, что прибыль отчётного периода снизилась на 14625 по сравнению с предыдущим периодом прошлого года. Темпы снижения прибыли составили примерно 70%. Это связано с увеличением производственной с/с на 21,21%.

Так как темпы роста прибыли от реализации меньше чем темп роста выручки, то можно сказать, что затраты (с/с) увеличились.

Из анализа видно, что темп снижения чистой прибыли составил примерно 78%.

Из выше проведённого анализа видно, что баланс предприятия не ликвиден, и более того приближается к критическому состоянию. Это обусловлено тем, что наиболее ликвидные активы намного меньше обязательств предприятия. Но это не значит, что в этом виновато само предприятие. Так как это предприятие является структурным подразделением и относится к МПС, то от него в большей степени ничего не зависит. Управление дороги забирает почти все денежные средства себе, а данному предприятию оставляет необходимый мизер. А если учитывать, что данное предприятие в основном занимается пассажирскими перевозками, а они в основном убыточные, то тогда можно сказать, что в принципе лучшего баланса и нечего ждать.

Но если говорить об общих положениях по улучшению финансового состояния вообще для всех предприятий, то можно сказать, что для улучшения финансового положения предприятия необходимо:

1) следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

2) по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения масштаба риска неуплаты, который значителен при наличии монопольного заказчика;

3) контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Поэтому необходимо расширить систему авансовых платежей;

4) своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности, к которым в первую очередь относятся:

· Просроченная задолженность поставщикам свыше 3 мес.

· Просроченная задолженность покупателям свыше 3 мес.

· Просроченная задолженность по оплате труда

· Просроченная задолженность по платежам в бюджет

· Просроченная задолженность по платежам во внебюджетные фонды.

ЛИТЕРАТУРА:

1. «Анализ финансового состояния предприятия» А. И. Ковалёв, В. П. Привалов

2. «Методика финансового анализа» А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин, Е. В. Негашев

3. «Анализ хозяйственной деятельности в промышленности» под редакцией В. И. Стражева

4. «Бух. отчётность и её анализ» Интел Тех

5. «Финансовый анализ» О. В. Ефимов

6. «Анализ хозяйственной деятельности предприятия» Г. В. Савицкая

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6