Из таблиц 2.2 и 2.3 следует, что по всем показателям произошел рост более чем на 36%, при этом структура баланса не изменилась.
Доля собственного капитала предприятия превышает 90%, что свидетельствует о надежной ситуации для потенциальных инвесторов.
Рассчитаем А1, А2, А3, А4, П1, П2, П3, П4 на основании данных таблицы 2.1 (см. табл. 2.4):
Таблица 2.4
Анализ ликвидности баланса предприятия, тыс. руб.
Актив
Начало периода
Конец периода
Пассив
01
02
03
04
05
06
А1
2317,7
2887
П1
1863
2544
А2
339,8
464
П2
799,1
1091
А3
8959,2
12511,1
П3
203,5
278
А4
21628,1
29529,9
П4
30379,2
41479
Примечание: А1 = ст. 250 + ст. 260, А2= ст. 230 + ст. 240 + ст. 270,
А3 = стр. 210 + стр. 220, А4 = стр. 190, П1 = стр. 620, П2 = стр. 690 – стр. 620, П3 = стр. 590, П4 = стр. 490
Поскольку выполняется неравенство А4<П4, то соблюдается минимальное условие ликвидности. Можно считать предприятие близким к абсолютной ликвидности, т.к. А2<П2.
Оценим платежеспособность предприятия по следующим коэффициентам:
КАЛ = ДС/КП
где КАЛ – коэффициент абсолютной ликвидности;
ДС – денежные средства и их эквиваленты;
КП – краткосрочные пассивы.
КПП = (ДС+ДБ)/КП
где КПП – коэффициент промежуточного покрытия;
ДБ – расчеты с кредиторами.
КПО = ТА/КП
где КПО – общий коэффициент покрытия;
ТА – текущие активы.
КЛТ = З/КП
где КЛТ – коэффициент ликвидности товарно-материальных ценностей;
З – запасы.
Данные по оценке платежеспособности представлены в таблице 2.5:
Таблица 2.5
Оценка платежеспособности ООО «Пилот»
Показатель
Абсолютное отклонение
Темп изменений
КАЛ
0,502254
0,393082
-0,10917
78,26%
КПП
0,583629
0,47445
-0,10918
81,29%
КПО
6,23548
6,235102
-0,00038
99,99%
КЛТ
4,771659
4,880542
0,108884
1,03%
Анализ показывает, что коэффициент абсолютной ликвидности находится в пределах нормы, общий коэффициент покрытия выше нормы, а коэффициент промежуточного покрытия ниже нормы, что свидетельствует об излишнем количестве запасов на предприятии.
Проведем теперь оценку кредитоспособности предприятия по формулам, приведенным ниже:
КОК = N/А
где КОК – отношение объема выручки к чистым текущим активам;
N – выручка;
А – активы.
КОС = N/СК
где КОС – отношение объема реализации к собственному капиталу;
СК – собственный капитал.
ККОС = Дк/СК
где ККОС – отношение краткосрочной задолженности к собственному капиталу;
Дк – краткосрочная задолженность;
КПДЗ = ДЗ/N
где КПДЗ – отношение дебиторской задолженности к выручке;
ДЗ – дебиторская задолженность;
КЛКЗ = Ал/ Дк
где КПО – отношение ликвидных активов к краткосрочной задолженности предприятия;
Ал – дебиторская задолженность;
Сведем данные в таблицу 2.6:
Таблица 2.6
Оценка кредитоспособности ООО «Пилот»
КОК
1,520959
1,046167
-0,474792153
68,78%
КОС
1,659229
1,141302
-0,517927407
ККОС
0,224855
0,224867
0
100%
КПДЗ
КЛКЗ
1,301594
1,204474
-0,09712016
92,54%
Проведенный анализ показывает снижение ряда показателей.
Ниже приводятся формулы оценки финансовой устойчивости предприятия.
ККС = СК/ВБ
где ККС – коэффициент концентрации собственного капитала;
ВБ – валюта баланса.
ККП = ЗК/ВБ
где ККП – коэффициент концентрации заемного капитала;
ЗК – заемный капитал.
КС = ЗК/СК
где КС – коэффициент соотношения собственного и заемного капитала.
КМ = СОС/СК
где КМ – коэффициент маневренности собственных средств;
СОС – собственные оборотные средства.
КСВ = ДП/ВА
где КСВ – коэффициент структуры долгосрочных вложений;
ДП – долгосрочные пассивы;
ВА – внеоборотные активы.
КР = Рн/ВБ
где КР – коэффициент реальной стоимости имущества;
КУФ = (СК + ДП)/(ВА + ТА)
где КУФ – коэффициент устойчивого финансирования.
Рассчитаем данные и сведем их в таблицу 2.7:
Таблица 2.7
Оценка финансовой устойчивости ООО «Пилот»
ККС
0,280284
0,280294
ККП
0,006121
0,006124
КС
0,021839
0,02185
КМ
0,961
0,961016
КСВ
0,009409
0,009414
КР
0,848048
0,854175
КУФ
0,936977
0,936971
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7