Коэффициент текущей ликвидности.
Дает общую оценку ликвидности активов, показывая сколько рублей текущих активов предприятия приходится на один рубль текущих обязательств.
Ктл = ТА / КП (10)
Где ТА – величина текущих оборотных активов (ф.1, стр.290-стр.252-стр244-230)
КП – величина краткосрочных пассивов (ф.1, стр.690)
Ктл н.г.= 7539,51/4177,25=1,8
Ктл к.г.= 11148,72/7417,52=1,
Показатели состояния и использования оборотных средств (в тыс. руб)
Таблица 1.
№№
п/п
Наименование показателей
Источники информации
(расч.ф-ла)
Базисный период
Отчетный период
Отчет. Период к базис. %
1.
Среднегодовая стоимость активов А
(Ф.1,с.399,гр.3+с.399,гр.4)/2
8111,64
11134,37
137,26%
2.
Среднегодовая стоимость оборотных средств ТА
(Ф.1,с.290,гр.3+с.290,г.4)/2
6911,22
9344,12
135,20%
3.
Удельный вес оборотных средств в активах, %
ТА/А*100%
85,2%
83,92%
-----
4.
Собственные источники формирования оборотных средств ТА с
ТА – КП
3082,07
3546,73
115,08%
5.
Удельный вес собственных источников в формировании оборотных средств, %
ТА с/ТА
44,60%
37,96%
----
6.
Среднегодовая стоимость запасов и затрат З
Ф.1,с.210гр.(3+4)+с.220гр.(3+4)/2
4123,78
6135,97
148,79%
7.
Удельный вес запасов и затрат в оборотных средствах, %
З/ТА
59,67%
65,67%
8.
Среднегодовая сумма дебиторской задолженности за товары, работы, услуги, пр. дебиторской задолженности ДЗ
Ф.1,с.240,гр(3+4)+с.270 г.(3+4)/2
820,99
944,63
115,06%
9.
Удельный вес дебиторской задолженности в оборотных средствах, %
ДЗ/ТА
11,88%
10,11%
10.
Выручка от реализации продукции в действующих ценах (без НДС и акцизов)
Ф.2,с.010
10579,03
19817,05
187,32%
11.
Общая оборачиваемость оборотных средств, день
ТА*Т/выручка
Т-период в днях (Т=360)
235
170
12.
Оборачиваемость запасов и затрат, день
З*Т/выручка
140
111
13.
Оборачиваемость дебиторской задолженности, день
ДЗ*Т/выручка
28
17
14.
Сумма вовлечения в хозяйственный оборот (отвлечение из оборота) средств за счет ускорения (замедления) оборачиваемости
ТА=ТАDотч - ТАбаз *(выр.отч/
выр.баз)
9344,12- 6911,2*(19817,05/
10579,03)=+2431,03
15.
Выручка от реализации на 1 рубль оборотных средств, руб.
Выручка/ТА
1,53
2,12
Показатели платежеспособности и методика их расчета
Таблица 2.
Значение показателя
На начало отч. периода
На конец отч.пер-да
Денежные средства
Ф.1,стр.260
21069,72
2325,62
Краткосрочные финансовые вложения
Ф.1,стр.250
38,5
56,21
Дебиторская задолженность
Ф.1, стр.240+стр.270
895,62
993,63
Производственные запасы и затраты
Ф.1,стр.210+стр.220
4498,67
7773,26
Краткосрочная задолженность
Ф.1,с.690
4177,25
7417,52
Коэффициент абсолютной ликвидности
См.ф-лу 12
0,50
0,31
Промежуточный коэффициент покрытия
Ф.1,с.260+с.250+с.240+с.270/
с.690
0,73
0,46
Общий коэффициент покрытия
Ф.1,с.290/с.690
1,8
1,5
Удельный вес запасов и затрат в сумме краткосрочных обязательств
Ф.1,с.210+с.220/с.690
1,08
1,05
Расчет показателей оценки удовлетворительности структуры бухгалтерского баланса предприятия
Таблица 3.
Примечание
Фактическое наличие оборотных средств предприятия:
На начало периода
На конец периода
Ф.1,с.290
7539,51
11148,72
Краткосрочные обязательства предприятия:
на начало периода
на конец периода
Коэффициент текущей ликвидности:
См.ф-лу 10
Коэффициент обеспеченности собственными средствами:
См. ф-лу 14
0,45
0,33
Расчетный коэф-фициент текущей ликвидности
2,0
Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности
Кув =расч. Клт /устан. Клт
0,9
0,75
Для прогнозирования возможного банкротства необходимо определение неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий, базирующаяся на показателях текущей ликвидности и обеспеченности собственными оборотными средствами, а также способности восстановить (утратить) платежеспособность.
Показателями для оценки удовлетворительности структуры баланса являются:
· Коэффициент текущей ликвидности Клт;
· Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами Кос.
На анализируемом предприятии Клт = 1,65 (табл. 3, ср. значение), Кос = 0,39 (табл. 3).
Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной, а предприятие неплатежеспособным является выполнение одного из следующих условий: Клт < 2 либо Кос < 0,1.
В нашем случае соблюдается первое условие, следовательно структура баланса неудовлетворительная.
Для определения реальной возможности восстановить платежеспособность рассчитывается коэффициент утраты (восстановления):
Кув = расчетный Клт / установленный Клт, т.е. Кув = 1,5/2 = 0,75, что < 1.
Следовательно, предприятие не имеет возможности восстановить свою платежеспособность. Внешним признаком банкротства является неспособность предприятия обеспечить выполнение требований кредиторов.
Список используемой литературы:
1. Абрюмова М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия; Учебно-практическое пособие; Издание 2-е, исправленное; М., «Дело и Сервис» 2000.
2. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности; под общей редакцией В.И. Стражева; 4-е издание, исправленное и дополненное; Минск, «Вышэйшая школа» 1999.
3. Астахов В.П. Анализ финансовой устойчивости фирмы и процедуры, связанные с банкротством. М.: Изд-во «Ось-89», 1996.
4. Хорн Дж.К. Ван. Основы управления финансами: Пер. с англ. / Под ред. Я.В. Соколова. М.: Финансы и статистика, 1997.
5. Крешнина М.Н. Финансовое состояние предприятия. Методы оценки. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.
6. Финансы / Под ред. проф. В.М. Родионова. М.: Финансы и статистика, 1996.
7. Финансы. Денежное обращение. Кредит: учебник для вузов / Под ред. Л.А. Дробозиной. М.: Финансы и статистика, 1997.
8. Финансы: Учебное пособие / Под ред. проф. А.М. Ковалевой. М.: Финансы и статистика, 1996.
9. Финансовый анализ деятельности фирмы. М.: Ист-Сервис, 1997.
10. Хедервик К. Финансово-экономический анализ деятельности предприятия: Пер с англ. / Под ред. Ю.Н. Воропаева. М.: Финансы и статистика, 1996.
11. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. М.: Инфра-М, 1997.
12. 12.Финансы. А.Ш. Ковалевой - Москва – 1997 г.
13.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия – Минск – 1997 г.
14.Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятия. М., 1998.
15.Ефимова О.В. Финансовый анализ. М., 1998.
Размещено на
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5