Таблица 2 - Аналитическая группировка и анализ статей пассива баланса ОАО «Русполимет» на 2007-2008 год
Пассив баланса
2007
2008
Изменение, руб.
Темп роста, %
руб.
%
Источники имущества - всего
8208808
100
6812926
-1395882
1. Собственный капитал
1093389
13,32
1112735
16,33
19346
3,01
2. Заемный и привлеченный капитал
7115419
86,68
5700191
83,67
-1415228
-3,01
2.1. Долгосрочные обязательства
759301
9,25
497005
7,30
-262296
-1,95
2.2. Краткосрочные кредиты
3633401
44,26
4047089
59,40
413688
15,14
2.3. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы
2722717
33,17
1156097
16,97
-1566620
-16,2
Таким образом, на основании вышеприведённых таблиц можно сделать следующий вывод о структуре баланса:
· наибольший удельный вес в структуре имущества предприятия занимают оборотные активы - практически 90 % на начало года, а на конец года они немного уменьшились (примерно на 3%); в структуре оборотного капитала преобладают материальные запасы и дебиторская задолженность. Первое характерно для предприятий машиностроительного и металлургического комплекса (к коим и относится рассматриваемое предприятие); а второе - для современной российской экономики.
· Доля внеоборотных активов в структуре баланса увеличивается к концу отчётного периода на 2,84%, доля оборотных активов - уменьшается на 2,61%, наибольший темп уменьшения испытывает дебиторская задолженность , а наибольший темп роста - материальные запасы; оборотные активы испытывают отрицательную динамику, внеоборотные активы - напротив, положительную, в целом за отчётный период имущество предприятия уменьшается.
· Из источников средств преобладают заемные средства, а в составе заемных средств - краткосрочные обязательства;
· на протяжении года собственные средства увеличиваются на 3%, а заёмные - уменьшаются на 3%.
2.3 Оценка типа финансовой ситуации на предприятии
Оценка типа финансовой ситуации проводится на основе балансовой модели:
F + EM + EP = CC + CD + C K + CP
896930 + 4059824 + 58051 + 1093389 + 2895628 + 66308 +224077 + 7990 + 759301 + 3633401 + 2722717 = 16417616 руб. - на начало года,
922409 + 3931485 + 42407 + 1720858 +158315 + 34087 + 3365 + 1112735 + 497005 + 4047089 + 1156097 = 13625852 руб. - на конец года.
где F - стоимость внеоборотных активов (с. 190);
EM - стоимость производственных запасов (с. 210 + 220);
EP - денежные средства, краткосрочные финансовые вложения, дебиторская задолженность и прочие оборотные активы (с. 230 + 240 + 250 + 260 + 270);
CC - источники собственных средств (с. 490);
CD - долгосрочные обязательства (с. 590);
CK - краткосрочные займы и кредиты (с. 610);
CP - кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы (с. 690 - 610).
Учитывая, что собственные средства и долгосрочные кредиты направляются в основном на формирование внеоборотных активов, балансовую модель преобразуют:
EM + EP = ((CC + CD) - F) + (CK + CP)
4117875+ 3194003 = ((1093389 + 759301) - 896930) + (3633401 + 2722717) - на начало года
3973892 + 1916625 = ((1112735 + 497005) - 922409) + (4047089 + 1156097) - на конец года
Показатель EC, равный (CC+CD) - F = 955760 руб. - на начало года и
EC = (CC+CD) - F = 687331 руб. на конец года
В нашем случае имеем:
4117875 руб. < 955760 + 3633401 = 4589161руб., - на начало года, т.е.
EM < EC + CK
3973892 руб. < 687331 + 4047089 = 4734420 руб., т.е. EM < EC + CK - на конец года
Таким образом, можно сделать вывод об абсолютной устойчивости финансового состояния предприятия как на начало года, так и на его конец, гарантирующей его платежеспособность.
Источники, ослабляющие финансовую напряженность CO = (с. 620 - (с.230+с.240)). (сумма превышения кредиторской задолженности над дебиторской)
Таблица 3 - Исходные данные для оценки типа финансовой ситуации на 2007-2008 год
Показатели
Условное обозначение
Значение, руб.
1. Стоимость внеоборотных активов
F
896930
922409
2. Стоимость запасов
EМ
4117875
3973892
3. Денежные средства, краткосрочные вложения, дебиторская задолженность и прочие оборотные активы
EР
3194003
1916625
3. Источники собственных средств
CС
5. Долгосрочные обязательства
CD
6. Краткосрочные займы и кредиты
CK
7. Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы
CP
8. Собственные оборотные средства
EC = CС+CD-F
955760
687331
9. Сумма источников средств, ослабляющих финансовую напряженность
СO
-172911
-564761
Таблица 4 - Оценка типа финансовой ситуации на предприятии на 2007 год
Тип финансовой ситуации
Соответствует условию
Абсолютная устойчивость
EM
EC + CK
4589161
4734420
Вывод:
· на предприятии наблюдается абсолютная устойчивость как на начало, так и на конец года.
· тенденция изменений в значениях показателей - улучшение, т.к. разность между стоимостью запасов и суммой оборотных средств и краткосрочных кредитов и займов увеличилась.
2.4 Расчет и анализ коэффициентов финансовой устойчивости
В системе относительных показателей финансовой устойчивости предприятия выделяют ряд коэффициентов, которые следует рассчитывать на начало и конец анализируемого года и рассматривать в динамике.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7