Вывод: Внеоборотные активы увеличились на 184646 тыс.руб. засчет поступления машин и оборудования, и других видов основных средств, в течение отчетного периода, которое можно отследить по форме №5.
Сумма оборотных средств предприятия так же увеличилась на 4552 тыс. руб. Это увеличение произошло главным образом за счет производственных запасов.
Третий раздел баланса «Капитал и резервы» уменьшился на сумму покрытого убытка 108740 тыс.руб., а краткосрочные обязательства возросли за счет увеличения кредиторской задолженности, при этом в большей степени повлияли долги предприятия перед бюджетом. Долгосрочные обязательства возросли на 2150 тыс.руб., краткосрочные на 295788 тыс.руб.
В большей степени увеличился размер денежных средств (+70%). уменьшился размер дебиторской задолженности (-37,4%).
После анализа баланса предприятия, далее представлен анализ второй формы бухгалтерской отчетности в таблице 7.
Таблица 7 – Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках
Статья
Обозначения
За аналог. период предыдущего года, в тыс.руб.
За отчетный период, в тыс.руб.
Изменение, в тыс.руб.
Темп роста, %
Выручка (нетто) от продажи
S
3 479 319
2 298 305
1 181 014
-51,4
Себестоимость проданных товаров
COGS
-3022394
0
0,0
Валовая прибыль
MI
456 925
167 200
289 725
-173,3
Коммерческие и управленческие расходы
SAE
445 984
548403
-102 419
18,7
Прибыль (убыток) от продаж
IO
10 941
-381203
-370 262
102,9
Сальдо прочих доходов и расходов
OIE
-321605
-71968
-249 637
-346,9
В том числе:
проценты к уплате
IE
355385
268927
86 458
-32,1
Прибыль до налогообложения
EBT
-310664
-690438
379 774
55,0
Налог на прибыль
T
Чистая прибыль
NI
-307709
-465029
157 320
33,8
Вывод: Опираясь на данные, представленные в таблице 7, сделаем соответствующие выводы:
Выручка от продаж за отчетный период уменьшилась на 1181014 тыс.руб., потому что предприятие выпустило меньшее количество продукции, чем за предыдущий период, но себестоимость проданных товаров при этом осталась неизменной.
Валовая прибыль, соответственно, уменьшилась на 289725 тыс.руб., благодаря тому, что выручка от продаж уменьшилась в большей степени, чем себестоимость продукции.
Чистый убыток возрос на 157320 тыс.руб., потому что значительно уменьшилась валовая прибыль.
В большей степени увеличился размер убытка от продаж (+102%). В основном все показатели увеличились на значительную сумму.
2.2 Показатели финансовой устойчивости
Общая оценка финансового состояния предприятия основывается на целой системе показателей, характеризующих структуру источников формирования капитала и его размещения, равновесие между активами предприятия и источниками их формирования, эффективность и интенсивность использования капитала, платежеспособность и кредитоспособность предприятия.
Финансовая устойчивость предприятия в основном характеризует состояние его взаимоотношений с поставщиками заемного капитала. Краткосрочными обязательствами (в том числе кредитами и займами) можно оперативно управлять: если прогноз финансового состояния неблагоприятен, то в целях экономии финансовых расходов можно отказаться от кредитов и постараться воспользоваться лишь собственным капиталом. Что касается долгосрочных заемных средств, то обычно это решение стратегического характера; его последствия будут сказываться на финансовых результатах в течение длительного периода, а необоснованное и чрезмерное пользование заемным капиталом может привести к банкротству.
Таблица 1 – Коэффициенты финансовой устойчивости предприятия
Название коэффициента
Характеристика коэффиц.
Способ
расчёта
Расчёт показателя
Интерпретация показателя
Коэффициент финансовой независимости (Кфн)
Показывает долю собственного капитала в валюте баланса
СК – собственный капитал; ф1,ст.490
ВБ – валюта баланса, ф1,ст.700
На начало года:
71655/2652269=
=0,027
На конец года:
147561/2841467=
=0,052
Рекомендуемое значение показателя – выше 0,5. Превышение указывает на укрепл. финансовой независимости предприятия от внешних источников.
Увеличение коэффициента концентрации говорит о том, что предприятие становится немногим менее зависимым от внешних источников финансирования, не имеет серьезной финансовой независимости и превышения собственных источников финансирования над заемными
Коэффициент задолженности (Кз)
Соотношение между заемными и собств. средствами
ЗК – заемный капитал; ф1,ст 690, СК – собственный капитал; ф1,ст.490
3351093/-707416=
=-4,737
3646881/-816156=
=-4,468
Чем меньше значение коэффициента, тем меньшую долю занимают заемные средства в структуре пассива баланса.
Коэффициент самофинансирования (Ксф)
Соотношение между собственными и заемными средствами
-707416/3351093
=-0,21
-816156/3646881=
=-0,22
Рекомендуемое значение ≥ 1,0. Указывает на возможность покрытия собственным капиталом заемных средств
Предприятие не в состоянии покрыть заемные средства собственным капиталом.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Ко)
Долю собственных оборотных средств (чистого оборотного капитала) в оборотных активах
СОС – собственные оборотные средства;ф1 ст.490-190+590
ОА – оборотные активы. Ф.1 ст.290
-1477895/
/1873198=-0,79
-1769131/
/1877750=-0,94
Рекомендуемое значение показателя ≥ 0,1 (или 10%). Чем выше показатель, тем больше возможностей у предприятия в проведении независимой финансовой политики
Предприятие не в состоянии вести независимую финансовую политику.
Коэффициент маневренности (Км)
Долю собственных оборотных средств в собственном капитале
/-707416=2,09
-1769131/-816156=
=2,17
Рекомендуемое значение 0,2-0,5. Чем ближе значение показателя к верхней границе, тем больше у предприятия финансовых возможностей для маневра
У предприятия есть финансовые возможности для маневра, к концу отчетного периода данный показатель увеличился, что говорит об увеличении возможностей для маневра.
Коэффициент финансовой напряженности (Кф.напр.)
Долю заемных средств в валюте баланса заемщика
ЗК – заемный капитал;
ВБ – валюта баланса заемщика
3351093/2652269=
=1,26
3646881/2841467=
=1,28
Не более 0,5. Превышение верхней границы свидетельствует о большой зависимости предприятия от внешних финансовых источников
Предприятие находится в большой зависимости от внешних источников финансирования.
Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных активов (Кс)
Сколько внеоборотных активов приходится на каждый рубль оборотных активов
ОА – оборотные активы; ф.1.с.290
ВОА внеоборот. (иммобилизованные) активы; ф.1 с.190
1873198/779071=
=2,40
1877750/963717=
=1,95
Индивидуален для каждого предприятия. Чем выше значение показателя, тем больше средств авансируется в оборотные (мобильные) активы
За 2009 год данный показатель уменьшился с 2,40 до 1,95, что говорит об уменьшении доли авансируемых средств в оборотные активы.
Коэффициент имущества производственного назначения (Кипн)
Долю имущества производственного назначения в активах предприятия
ВОА – внеоборот. активы;
З – запасы; ф.1 с.210 А – общий объем активов (имущ.); ф.1. с.300
1797426/2652269=
=0,68
2304403/2841467=
=0,81
Кипн ≥ 0,5. При снижении показателя ниже чем 0,5, необходимо привлечение заемных средств для пополнения имущества
Показатель доли имущества производственного назначения в активах предприятия выше нормативного. И за анализируемый период немного увеличился, в основном за счет роста объемов запасов и суммы внеоборотных активов.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6
