Первая группа (A1) включает в себя абсолютно ликвидные активы, такие, как денежная наличность и краткосрочные финансовые вложения.

Ко второй группе (А2) относятся легко реализуемые активы: готовая продукция.

П2 - среднесрочные обязательства (краткосрочные кредиты банка);

П3 - долгосрочные кредиты банка и займы;

П4 – собственный капитал, находящийся в распоряжении предприятия.

Группировка пассивов представлена в таблице 5.

Таблица 5. Группировка пассивов по степени срочности погашения обязательств

Баланс считается абсолютно ликвидным, если: А1 ≥ П1; А2 ≥ П2; А3 ≥ П3; А4 ≤ П4.

Анализ ликвидности баланса представлен в таблице 6.

Таблица 6. Анализ ликвидности баланса ООО «Суворовская птицефабрика»

29467>13400; 23468>22382; 23668>0; 51197<80491 – на начало года;

34270>13788; 33398>24400; 30146>0; 51352<99352 – на конец года.

Таким образом, как показал расчёт, ликвидность баланса предприятия является абсолютной, так как и в начале, и в конце 2009 года наблюдается превышение абсолютно ликвидных активов над краткосрочными обязательствами. Т.е. существует соответствие величины имеющихся платёжных средств величине краткосрочных долговых обязательств.

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается по формуле:

 (1)

Коэффициент абсолютной ликвидности составит:

 – прошлый период;

 – отчётный период.

Расчёт показал, что коэффициент абсолютной ликвидности имеет тенденцию к повышению (0,62 и 0,69 за прошлый и отчётный периоды соответственно). Данный показатель выше рекомендуемого (0,1–0,3), что говорит о неэффективном использования денежных средств, которые могут быть вложены в высокодоходные активы.

Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности рассчитывается по формуле:

 (2)

Коэффициент быстрой ликвидности составит:

- прошлый период;

- отчётный период.

Таким образом, величина коэффициента быстрой ликвидности составила 0,94 и 1,1 за прошлый и отчётный период соответственно. Это полностью соответствует нормативу (0,7–1).

Коэффициент текущей ликвидности рассчитывается по формуле:

 (3)

Коэффициент текущей ликвидности составит:

 – отчётный период;

 – прошлый период.

Величина коэффициента текущей ликвидности составила 1,6 и 2,0 за прошлый и отчётный период соответственно при рекомендуемом значении > 2.

Результаты расчёта представлены в таблице 7.

Таблица 7. Показатели ликвидности предприятия

1)     совой независимости – удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса:

 (4)

Коэффициент финансовой независимости составит:

прошлый период;

 – отчётный период.

Как показал расчёт, коэффициент финансовой устойчивости за отчётный период составил 0,67, что больше по сравнению с прошлым периодом на 0,04.

Коэффициент финансовой зависимости за отчётный период сократился и составил 0,16.

2)                коэффициент текущей задолженности – отношение краткосрочных финансовых обязательств к общей валюте баланса:

 (6)

Коэффициент текущей задолженности составит:

– прошлый период;

- отчётный период.

Как показал расчёт, коэффициент текущей задолженности за отчётный период сократился и составил 0,33.

3)                коэффициент финансовой устойчивости – отношение собственного и долгосрочного заемного капитала к общей валюте баланса:

 (7)

Коэффициент финансовой устойчивости составит:

- прошлый период;

- отчётный период.

Таким образом, коэффициент финансовой устойчивости за отчётный период увеличился и составил 0,67.

4)                коэффициент покрытия долгов собственным капиталом (коэффициент платежеспособности) – отношение собственного капитала к заёмному:

 (8)

Коэффициент платёжеспособности составит:

 – прошлый период;

- отчётный период.

Как показал расчёт, коэффициент платёжеспособности за отчётный период составил 2,0, что на 0,3 больше по сравнению с прошлым периодом.

5)                коэффициент финансового риска – отношение заемного капитала к собственному:

 (9)

Коэффициент финансового риска составит:

- прошлый период;

- отчётный период.

Как показал расчёт, коэффициент финансового риска за отчётный период сократился и составил 0,50.

Результаты расчётов представлены в таблице 8.

Таблица 8. Анализ финансового состояния ООО «Суворовская птицефабрика»

Таким образом, финансовое состояние ООО «Суворовская птицефабрика» за 2009 год улучшилось. Так, доля собственного капитала имеет тенденцию к повышению на 0,04, так как удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса увеличился и темпы прироста собственного капитала выше темпов роста заемного.

Показатели рентабельности, которые характеризуют прибыльность предприятия: рентабельность активов, рентабельность валовой прибыли, рентабельность чистой прибыли, рентабельность реализованной продукции, рентабельность собственного капитала, общая рентабельность. Исходные данные представлены в таблице 9.

Таблица 9. Исходные данные для расчёта показателей рентабельности ООО «Суворовская птицефабрика»

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7